NBC Auto Callable Contingent Income Note Securities (Maturity-Monitored Barrier) linked to a portfolio of Canadian companies, Class F, due on July 2, 2031

Current price: $102.17
As of 26-Jul-2024

General Information

Issuer:
NBC
FundSERV Code:
NBC27887
ISM Code:
V46KB3
Ticker Symbol:
BCE, BNS, CM, ENB, GWO, MFC, PPL, T, TD, TRP
Educational Summary:
Link

Highlights

  • Terme de 7 ans.
  • Liés à Compagnies canadiennes.
  • Versement de coupon potentiel: dans la mesure où le rendement du portefeuille de référence est égal ou supérieur au seuil de versement de coupon à la date d’évaluation du versement de coupon applicable, les porteurs auront le droit de recevoir des versements de coupon à chaque date de versement de coupon.
  • Seuil de versement de coupon: -30 %.
  • Seuil de remboursement anticipé: 5 % (à partir de 6 mois).
  • Versement de coupons potentiels : 10.32 $ p.a. payé mensuellement.
  • Barrière à l’échéance: -30 %.
  • Si le rendement du portefeuille de référence est égal ou supérieur au seuil de remboursement anticipé à une date d’évaluation du remboursement anticipé, les titres sous forme de billets seront automatiquement remboursés par anticipation à la date de remboursement anticipé applicable et le versement du remboursement à l’échéance sera égal à 100 $ x [1 + rendement variable];
  • Si les titres sous forme de billets ne sont pas automatiquement remboursés par anticipation et que le rendement du portefeuille de référence est positif à la date d’évaluation finale, le versement du remboursement à l’échéance sera égal à 100 $ x [1 + rendement variable];
  • Si les titres sous forme de billets ne sont pas automatiquement remboursés par anticipation et que le rendement du portefeuille de référence est nul ou négatif mais est égal ou supérieur à la barrière à la date d’évaluation finale, le versement du remboursement à l’échéance sera égal à 100 $;
  • Si les titres sous forme de billets ne sont pas automatiquement remboursés par anticipation et que le rendement du portefeuille de référence est négatif et inférieur à la barrière à la date d’évaluation finale, le versement du remboursement à l’échéance sera égal à 100 $ x [1 + rendement du portefeuille de référence].
  • Admissibles aux REER, FERR, REEE, REEI, RPDB et CELI.
  • Marché secondaire quotidien disponible dans des circonstances de marché normales.

Dates

Issue Date:
02-Jul-2024
Maturity date:
02-Jul-2031
Note term:
7.0 years
Call Val. Date 1:
20-Dec-2024
Call Val. Date 2:
27-Jan-2025
Call Val. Date 3:
24-Feb-2025
Call Val. Date 4:
26-Mar-2025
Call Val. Date 5:
25-Apr-2025
Call Val. Date 6:
26-May-2025
Call Val. Date 7:
23-Jun-2025
Call Val. Date 8:
28-Jul-2025
Call Val. Date 9:
25-Aug-2025
Call Val. Date 10:
24-Sep-2025
Call Val. Date 11:
27-Oct-2025
Call Val. Date 12:
25-Nov-2025
Call Val. Date 13:
22-Dec-2025
Call Val. Date 14:
26-Jan-2026
Call Val. Date 15:
23-Feb-2026
Call Val. Date 16:
26-Mar-2026
Call Val. Date 17:
27-Apr-2026
Call Val. Date 18:
26-May-2026
Call Val. Date 19:
23-Jun-2026
Call Val. Date 20:
27-Jul-2026
Call Val. Date 21:
26-Aug-2026
Call Val. Date 22:
24-Sep-2026
Call Val. Date 23:
26-Oct-2026
Call Val. Date 24:
25-Nov-2026
Call Val. Date 25:
22-Dec-2026
Call Val. Date 26:
26-Jan-2027
Call Val. Date 27:
23-Feb-2027
Call Val. Date 28:
25-Mar-2027
Call Val. Date 29:
26-Apr-2027
Call Val. Date 30:
26-May-2027
Call Val. Date 31:
23-Jun-2027
Call Val. Date 32:
26-Jul-2027
Final Valuation Date:
23-Jun-2031

Price and Historical Values

Last Updated Date:
26-Jul-2024
Current Price:
$102.17
Currency:
CAN

The bid price and any related information on the date of sale may differ from the current price and information posted above. Please refer to the offering document or your investment advisor.

Legal Notice

Portfolio

CompanyInitial PriceCurrent PriceReturnWeighting
BCE Inc.42.8446.157.73%10%
Bank of Nova Scotia62.6163.401.26%10%
Canadian Imperial Bank of Commerce65.7070.827.79%10%
Enbridge Inc.48.9350.723.66%10%
Great-West Lifeco Inc.39.7641.504.38%10%
Manulife Financial Corporation36.1535.97-0.50%10%
Pembina Pipeline Corporation51.2252.943.36%10%
TELUS Corporation20.4121.957.55%10%
Toronto-Dominion Bank75.5880.456.44%10%
TC Energy Corporation51.6058.0412.48%10%
Reference Portfolio Return5.41%
Indicative Variable Interest0.00%
Call Threshold5.00%